Vừa IPO xong, VPS muốn vay hàng chục ngàn tỷ từ 2 ngân hàng để đầu tư trái phiếu
Ngày 28/11, Chủ tịch HĐQT CTCP Chứng khoán VPS đồng loạt ký quyết định vay hạn mức tối đa 6,900 tỷ đồng tại Techcombank và đề xuất cấp tín dụng 5,000 tỷ đồng tại Vietcombank, nhằm đầu tư trái phiếu Chính phủ, trái phiếu chính quyền địa phương.
Phương án vay Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam (Techcombank, HOSE: TCB) được phê duyệt hạn mức tối đa 6,900 tỷ đồng, bao gồm hạn mức vay vốn ngắn hạn không có tài sản đảm bảo là 3,000 tỷ đồng và có tài sản đảm bảo là 3,900 tỷ đồng.
Số tiền huy động sẽ được dùng để đầu tư, kinh doanh trái phiếu Chính phủ, trái phiếu Chính phủ bảo lãnh phù hợp với quy định của Pháp luật và Techcombank.
Quyết định cũng thông qua các biện pháp bảo đảm bằng tài sản (thế chấp/cầm cố/ký quỹ…) bao gồm nhưng không giới hạn việc quyết định lựa chọn tài sản hợp pháp của VPS và/hoặc tài sản của một bên thứ ba (nếu có); phí phong tỏa, thế chấp, quản lý, xử lý tài sản đảm bảo… phù hợp với quy định của VPS và pháp luật.
Cùng ngày, Chủ tịch VPS cũng ký quyết định thông qua phương án vay vốn “khủng” tại Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam (Vietcombank, HOSE: VCB) - Chi nhánh Hoàn Kiếm, số tiền đề xuất cấp tín dụng có tài sản đảm bảo là 5,000 tỷ đồng.
VPS sẽ vay tối đa không quá 6 tháng/khoản vay, nhằm đầu tư, kinh doanh công cụ nợ của Chính phủ, trái phiếu chính quyền địa phương. Quyết định cũng thông qua việc dùng các tài sản để đảm bảo nghĩa vụ vay theo quy định của Vietcombank.
Cách đây không lâu, tại ĐHĐCĐ bất thường lần 2/2025 diễn ra ngày 24/09, các cổ đông VPS đã thông qua việc hủy bỏ đợt phát hành trái phiếu chuyển đổi riêng lẻ dù mới được thông qua tại ĐHĐCĐ bất thường lần 1/2025 đầu năm.
“Căn cứ tình hình thị trường, HĐQT đánh giá việc phát hành trái phiếu thời điểm này không còn phù hợp” - HĐQT VPS cho biết.
Quay về đại hội bất thường lần 1 khi đó, cổ đông VPS đã thông qua 2 phương án huy động vốn bằng trái phiếu, bao gồm chào bán trái phiếu ra công chúng với quy mô 5 ngàn tỷ đồng để cho vay margin, ứng trước tiền bán chứng khoán và trái phiếu chuyển đổi riêng lẻ nhằm cơ cấu lại các khoản nợ với giá trị tối đa 7 ngàn tỷ đồng. Phương án chào bán ra công chúng đã được thực hiện không lâu sau đó, đến cuối tháng 4/2025 thì được HNX chấp thuận đăng ký niêm yết với mã VCK125005.
Tại thời điểm 30/09/2025, VPS vay nợ hơn 19.1 ngàn tỷ đồng, gần như toàn bộ ở kỳ hạn ngắn, tăng 4% so với đầu năm. Ngược lại, Công ty tăng mạnh vay dài hạn thông qua trái phiếu 5 ngàn tỷ đồng kể trên.
Vốn góp chủ sở hữu cuối tháng 9 ở mức 5.7 ngàn tỷ đồng và đều do nhà đầu tư trong nước góp, tuy nhiên đến nay đã thay đổi lớn khi Công ty hoàn tất phát hành 710 triệu cp thưởng (ngày 10/10) và chào bán lần đầu ra công chúng (IPO) tối đa 202.31 triệu cp (ngày 17/11), nâng vốn điều lệ lên hơn 14.8 ngàn tỷ đồng. Ngoài ra, Công ty vẫn còn phương án chào bán riêng lẻ 161.85 triệu cp chưa thực hiện, dự kiến tiếp tục tăng vốn lên hơn 16.4 ngàn tỷ đồng.
Sau thương vụ IPO tốn nhiều giấy mực mới đây, cơ cấu cổ đông vốn rất được quan tâm của VPS cũng đã được công bố. Theo đó, danh sách ghi nhận 2 cổ đông lớn, gồm CTCP Quản lý Quỹ Sài Gòn (Saigon Capital) sở hữu 39.9% và ông Nguyễn Lâm Dũng nắm 8.7%.
Trong thông báo vừa được đăng tải trên website và nền tảng mạng xã hội Facebook ngày 19/11, VPS cho biết dự kiến niêm yết cổ phiếu trên HOSE vào tháng 12/2025.
Mặt khác, để tuân thủ quy định pháp luật về việc không được đồng thời giữ cả 2 chức danh Tổng Giám đốc và Chủ tịch HĐQT tại công ty đại chúng, VPS nhanh chóng bổ nhiệm ông Lê Minh Tài (cựu Chủ tịch HĐQT Saigon Capital) làm Tổng Giám đốc nhiệm kỳ 5 năm, ngược lại miễn nhiệm vai trò này của ông Nguyễn Lâm Dũng. Qua đó, ông Dũng chỉ còn giữ lại vai trò Chủ tịch HĐQT VPS.
* VPS thay Tổng Giám đốc ngay sau IPO, tiết lộ danh sách cổ đông lớn
Huy Khải
